银行个人不良贷款转让松绑AMC欲分食万亿“蛋糕”

如何打破藩篱，盘活不良资产处置市场，监管松绑个贷批量转让或只是开始。

近期，监管部门就《关于开展不良贷款转让试点工作的通知》及《银行不良贷款转让试点实施方案》征求意见。通知显示，已批复同意银行业信贷资产登记流转中心以试点方式拓宽不良贷款处置渠道和处置方式，进行单户对公不良贷款和批量个人不良贷款转让试点。

其中，对单户对公不良贷款和批量个人不良贷款转让试点被认为是此次《意见稿》的最大亮点。“对公的单户不良资产转让，银行一直都可以做；在个贷不良允许批量转让方面，同意个人批转是一个很好的开始，建议后面针对不良资产的政策可以步子再迈的大一点。”汇银金控资产管理有限公司总经理马赛对经济观察报表示。

个贷可以批量转让，涉及到机构将如何应对？国内资产管理公司（AMC）此前主要涉及对公不良资产业务，有四大AMC管理层人士对记者表示，若配置分支机构，也要根据商业化原则，如果个人不良贷款的量不大，收购之后很可能要反委托商业银行进行处置。地方资产管理公司有属地化的优势，但是对个人不良贷款处置可能也存在着人手不足的问题；是否参与业务也要根据自己的实际情况进行判断。

突破个人不良贷款批量转让限制

根据银保监会下发《关于开展不良贷款转让试点工作的通知》和《银行不良贷款转让试点实施方案》（以下简称《征求意见稿》），此次发文只是征求意见，并非最终文件。发文对象包括各银监局、各大型银行、股份制银行，金融资产管理公司，地方资产管理公司，金融资产投资公司，银行业信贷资产登记流转中心。

根据《征求意见稿》，试点参与不良贷款转让的银行有18家：六大国有银行、12家股份制银行。试点参与不良资产收购的机构包括：四大AMC、符合条件的地方AMC、5家金融资产投资公司（AIC）。

其中，地方资产管理公司应当经营管理状况较好、主营业务突出、监管评价良好，并由升级地方金融监督管理局出具同意意见。地方AMC可以受让本省区域内的银行不良贷款，今后根据参与试点的地方AMC具体情况及市场需求等逐家放开地域限制。

试点范围内的银行和收购机构按照自主自愿原则参与试点业务。其中，参与试点的个人贷款范围包括：个人消费贷款、住房按揭贷款、汽车消费贷款、信用卡透支、个人经营性贷款。

有四大AMC管理层人士告诉经济观察报，此前也有不少银行和他沟通接洽个人不良贷款转让的业务，该人士建议银行向监管方面提议从制度层面放开限制。从征求意见来看，银保监会对个人不良贷款转让终于有所突破。“银保监会在商业银行的呼吁之下，兼顾各方面做出的决定，个人认为是一件好事。”该AMC管理层人士表示。

在今年两会期间，全国人大代表、郑州银行董事长王天宇建议监管部门应放宽资产管理公司对商业银行不良资产的受让规定，按照实质重于形式的原则，允许资产管理公司受让商业银行逾期60天以上非不良资产及个人经营性贷款，确保商业银行及时有效化解风险，释放商业银行支持实体经济活力。

根据《征求意见稿》，试点银行需根据自身情况确定不良贷款的转让标准和范围，并制定转让方案走内部审批，然后在银登中心集中办理登记，进行挂牌展示，对AMC发出邀约，意向投资人再向银登中心提出申请，银行不得设置不合理的条件，排斥潜在投资人。最后通过一次竞价和多次竞价的方式来确定唯一受让方。

个人不良贷款何以“出表”

此前，不良个人贷款不能向资产管理公司批量转让，因此难以出表。但个人不良贷款转让后，便可以在银行出表。根据财政部、银监会《关于印发<金融企业不良资产批量转让管理办法>的通知》（财金〔2012〕6号）规定，个人贷款（包括向个人发放的购房贷款、购车贷款、教育助学贷款、信用卡透支、其他消费贷款等以个人为借款主体的各类贷款）不得进行批量转让。

上述AMC管理层人士分析称，当时国家就是防止个人恶意逃废债或者是恶意催收：第一是担心个人欠银行的贷款，恶意逃废债，第二，如果资产管理公司再转给社会上的机构，怕恶意催收的造成社会问题。另外，个人贷款涉及到的管理成本也比较高，个人贷款一般额度小，不像企业几个亿的额度，资产公司里处置成本也高。“不良资产的量已经比较大了，合同或担保合同中有限制转让条款的贷款等。

虽然个人不良贷款转让后在银行已经出表，但在征信记录方面，《意见稿》表示，不良贷款转让后，债务人的银行征信记录变更等权益一并转让给受让人，由受让人根据债权后续清收处置情况决定是否清除或变更不良征信记录。